Vratný leasing, na rozdíl od klasického finančního leasingu, nezahrnuje v transakci tři strany (prodávajícího, pronajímatele a nájemce), ale dvě strany. Jedná se o typ leasingu, u kterého je prodávající jeho předmětu a nájemce jedna osoba. Jedná se o účinný nástroj pro doplnění pracovního kapitálu nebo refinancování kapitálových investic.
Je to výnosnější než žádat o půjčku v bance nebo pořizovat nová aktiva z vlastních prostředků.
Jaký je mechanismus takových operací? Jak zpětný leasing funguje? Podnik prodá svůj vlastní majetek leasingové společnosti a okamžitě se stává nájemcem (pronajímá jej). To znamená, že klient obdrží 100 % hodnoty nemovitosti a ta mu přitom zůstává v užívání („vrácena“). Tímto způsobem můžete získat provozní kapitál, aniž byste přitahovali dalšízdroje financování.
Jsou podepsány dvě smlouvy současně (nákup a prodej a leasing). Taková transakce připomíná vydání zajištěného úvěru, pouze náklady na ni budou nižší než úroky placené bance. Navíc zpětný leasing umožňuje společnosti minimalizovat náklady na placení daní, protože leasingové platby jsou plně připisovány výrobním nákladům.
Daňové úspory jsou možné také pomocí zrychleného odpisování, které je v tomto případě povoleno. Na konci smlouvy je majetek v zůstatkové hodnotě (rovné téměř nule) převeden do rozvahy tohoto podniku. Pomocí zpětného leasingu si tedy můžete snížit daň z takového majetku na symbolickou částku.
Majetek organizace (podniku) v tomto případě ve skutečnosti nemění umístění a může být stále používán ve výrobním procesu.
Uzavření takových obchodů však má určité nuance. Pro posouzení rizik si proto potenciální nájemce musí před uzavřením smlouvy spočítat daňové důsledky, aby se transakce neukázala jako ztrátová. To platí zejména v případě, že je nutné pronajmout vybavení, stroje nebo automobily, které se promítnou do rozvahy příjemce za sníženou cenu, protože daně budou vypočítány podle skutečných cen.
Daňové úřady poměrně přísně sledují transakce zpětného leasingu (podezření na možnost podvodu s platbami) a věnují velkou pozornostpozornost těm podnikům, které mají problémy s dokumentací a daňovým účetnictvím. Zpětný leasing slouží ke zlepšení bilance prodejem majetku nikoli za zbytkovou, ale za tržní hodnotu, která ji obvykle výrazně převyšuje. Zákon o leasingu ale nezakazuje pronajímateli kupovat nemovitost od jejího vlastníka. Smlouva o zpětném leasingu proto plně vyhovuje požadavkům zákona.
Nedoporučuje se však uzavírat takové transakce příliš mladým podnikům, které ještě ekonomicky neposílily. Leasing má své opodstatnění v období seriózní modernizace stabilních podniků, které v současnosti nemají vlastní finanční prostředky nebo nemají příležitost (čas) hledat vhodnější možnosti financování.
